L'essentiel des mathématiques financières

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L’essentiel des mathématiques financières (1re éd.) est une synthèse rigoureuse, pratique et à jour de l’ensemble des connaissances que le lecteur doit avoir. 8 Chapitres.



- Étudiants des cursus universitaires de gestion et des IAE

- Étudiants des écoles de commerce et d'ingénieurs

- Étudiants en expertise comptable (DCG, DSCG, DEC)



Armelle Mathé, après avoir enseigné les mathématiques financières à l’université Paris 1 Sorbonne (master CCA) et dans le cursus finance d’écoles de commerce, est aujourd'hui en charge de l'enseignement du contrôle de gestion et des mathématiques appliquées au Conservatoire des arts et métiers, à l'Intec et dans des écoles préparant les diplômes comptables.
Publié le : mardi 27 octobre 2015
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EAN13 : 9782297053433
Nombre de pages : 158
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SOMMAIRE
Présentation
PARTIE 1 Les principes
Chapitre 1– Les intérêts simples
1 – Calcul de l’intérêt : formule générale de l’intérêt simple Formule de calcul Taux d’intérêts proportionnels Le problème du taux journalier 2 – Valeur acquise, valeur actuelle d’un capital placé à intérêts simples Le diagramme des flux 3 – Équivalence à intérêts simples 4 – Taux d’intérêt effectif ou taux réel d’une opération 5 – L’escompte. Remise à l’escompte d’un effet de commerce Diagramme des flux Calcul de l’escompte Valeur actuelle de l’effet de commerce Taux réel ou effectif de l’opération d’escompte
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1 – Définition 2 – Actualisation et capitalisation d’un capital placé à intérêts composés. Évaluation d’un capital à une date quelconque Actualisation. Capitalisation Valeur acquise, valeur actuelle d’un capital 3 – Valeur acquise, valeur actuelle d’une suite de flux de trésorerie 4 – Équivalence à intérêts composés 5 – Taux équivalents 6 – Annuités. Le cas particulier des annuités constantes Définitions SOMLe casMpartiAculieIr deRs suiEtes d’annuités constantes Valeur actuelle et valeur acquise d’une suite d’annuités constantes a) Valeur de la suite denannuités constantes, immédiatement après le versement de la dernière annuité b)Valeur de la suite denannuités constantes, une période avant le versement de la première annuité
PARTIE 2 Applications. Les opérations financières du court terme
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Chapitre 3– Les opérations d’escompte. Comptes courants. Crédits et épargne
1 – Les opérations d’escompte Escompte, valeur actuelle d’un effet de commerce L’agio d’une opération d’escompteTaux de revient t R
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Chapitre 2intérêts composés– Les
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2 – Tenue des comptes courants. Crédits à court terme accordés par les banques à leurs clients : découverts bancaires 3 – Achats à crédit 4 – Livrets d’épargne
Chapitre 4– Le marché monétaire. Titres de Créances Négociables (TCN)
1 – Différentes formes de calcul et techniques de paiement des intérêts simples : intérêts postcomptés et intérêts précomptés Les intérêts postcomptés Les intérêts précomptés 2 – Les titres de créances négociables Prix de souscription. Prix de cession Taux de rendement d’une opération sur le marché monétaire 3 – Les principaux taux de référence du marché monétaire
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PARTIE 3 Applications. Les opérations financières du long terme
Chapitre 5emprunts indivis– Les
1 – Les éléments de l’emprunt. Tableaux d’amortissement Le tableau d’amortissement de l’emprunt indivis Relations entre les divers éléments de l’emprunt Calcul du capital restant dû, après paiement de la pième annuité 2 – Le cas particulier des emprunts remboursables par annuités constantes Calcul de l’annuité constante La suite des amortissements Calcul du capital restant dû en début de période
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3 – Taux nominal d’intérêt. Taux effectif global (TEG), taux actuariel effectif global (TAEG) Taux nominal d’intérêt Taux de rendement actuariel ou taux réel Taux effectif global (TEG), taux actuariel effectif global (TAEG)
Chapitre 6– Les emprunts obligataires
1 – Aspects juridiques et matériels 2 – Les éléments de l’emprunt Les notations Relations entre les divers éléments de l’emprunt SOMLe paiMemenAt deIs intRérêtsEDifférentes modalités d’émission et de remboursement 3 – Le tableau d’amortissement de l’emprunt obligataire 4 – Le taux effectif à l’émission d’un emprunt obligataire
Chapitre 7– Le marché des obligations
1 – Valeur boursière d’une obligation à la date p 2 – La cotation des obligations. Cours pied de coupon et coupon couru Cours plein coupon Cours pied de coupon Coupon couru 3 – Le risque de crédit ou risque de signature 4 – La mesure du risque de taux. Sensibilité et duration Sensibilité d’un titre
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dnoitanimretédfasntreféifdessrtcuearCqieusedcaétirtsibilité,lasens influant sur la sensibilité d’un titre aux variations des taux du marché à partir d’exemples a) Exemples sur l’influence de la durée sur la sensibilité b) Exemples sur l’influence des dates et des nombres des différents flux Duration Immunisation d’un placement 5 – Références des taux obligataires
Chapitre 8– Rentabilité des investissements et choix de financements
1 – La rentabilité des investissements. Choix d’investissements V(NA)Critavaruelerèledneeettctallue ou valeur nette présente (VNP) d’un investissement a) Définition b) Choix c) Calcul du taux interne de rentabilité d) RemarquesirCerètitéabilrentdereenitnatxudu (TIR ou TRI ou IRR : Intern Rentability Rate) L’indice de profitabilité Le délai de récupération du capital investi 2. Choix de financements
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